金融穩(wěn)則實體經濟穩(wěn)。黨的十九大報告強調,“健全金融監(jiān)管體系,守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風險的底線”,并將防范和化解重大風險作為全面決勝小康社會三大攻堅戰(zhàn)之首。2017年召開的全國金融工作會議指出,金融安全是國家安全的重要組成部分,要緊緊圍繞服務實體經濟、防控金融風險、深化金融改革三項任務,創(chuàng)新和完善金融調控,健全現(xiàn)代金融企業(yè)制度,完善金融市場體系,推進構建現(xiàn)代金融監(jiān)管框架,加快轉變金融發(fā)展方式,健全金融法治,保障國家金融安全,促進經濟和金融良性循環(huán)、健康發(fā)展。

防范系統(tǒng)性金融風險是個系統(tǒng)工程,涉及方方面面,需要中央和地方齊抓共管。比如,地方做了哪些探索?有哪些值得警惕的風險苗頭?推動金融更好服務實體經濟,還應采取哪些舉措?近期,全國政協(xié)“健全系統(tǒng)性金融風險防范體系”專題調研組帶著一系列問題,分赴浙江省寧波市、紹興市、臺州市、杭州市,山西省晉中市、太原市進行實地調研。此次調研的主題是十三屆全國政協(xié)開局之年十大重點協(xié)商議題之一,調研為全國政協(xié)專題協(xié)商會做了前期摸底和探路。

天羅地網防風險

浙江,民間資本活躍地。調研組一行實地考察了寧波綜合治理中心、杭州的螞蟻金服、白沙泉并購金融街區(qū)和浙商創(chuàng)投中心,并在各地多次召開政府部門和企業(yè)座談會。

自2011年溫州暴發(fā)民間借貸風波以來,浙江金融業(yè)經歷了一段困難時期。近年來,通過以上率下、模式創(chuàng)新,已基本扭轉了全省不良貸款上升勢頭,金融生態(tài)得到了有效恢復。與此同時,面對紛繁復雜的類金融機構發(fā)展態(tài)勢,浙江通過區(qū)域工商數(shù)據共享、組建線上線下風險“掃街”系統(tǒng)、政府出資與銀企共同打造信用擔?；鸬茸龇ǖ玫搅苏{研組的肯定,調研組成員認為,此舉有助于煥發(fā)民營持牌金融機構活力,抑制非法集資風險蔓延,切實降低小微企業(yè)融資成本。

擔保圈風險需重視

山西,煤炭曾讓很多企業(yè)富甲一方。調研組深入了解供給側結構性改革對煤炭行業(yè)帶來的影響,以及由此帶來的金融風險防控情況。近年來,隨著煤炭產能過剩、煤炭價格斷崖式下跌,讓許多原本與煤炭行業(yè)緊密合作的金融機構打起了退堂鼓。

規(guī)避風險,是金融業(yè)健康發(fā)展必須面臨的命題。據山西省的同志向調研組反映,在全省不良貸款中,有一半以上是擔保貸款,3戶以上成員企業(yè)擔保圈達到兩千多個。這些企業(yè)集中在煤焦冶電化等傳統(tǒng)行業(yè),涉及貸款占到了全省企業(yè)貸款的約六成,不良貸款占全省的四成以上,呈現(xiàn)出總量較大、波及面廣、行業(yè)分布集中、民營企業(yè)突出等特點。部分城市擔保鏈呈高位運行,不良貸款增加較快。

擔保鏈盤根錯節(jié),歸根結底還是資金鏈過于脆弱。地方上的同志說,這幾年,金融業(yè)對煤炭企業(yè)的限貸和惜貸政策,不僅推高了銀行間市場對煤炭行業(yè)融資的利率水平,甚至這些企業(yè)發(fā)的債券在債券市場延期發(fā)行、提高利率都鮮有人問津。

要解決這一問題,地方上的一些嘗試獲調研組點贊。比如山西省就由政府一把手牽頭,讓煤炭企業(yè)向投資者、銀行亮明家底,增強資金對這類企業(yè)的信心。同時,在建立企業(yè)發(fā)行債券全程監(jiān)控制度的基礎上,建立了重點企業(yè)債券兌付的最后保障機制,并采取了一系列的增信措施。

共性問題要關注

調研組認為,地方對金融領域存在的風險點有著比較清晰的認識。一些共性的問題需要引起注意。比如一些地區(qū)金融發(fā)展的底子比較薄弱,積累還不夠扎實,防范化解金融風險的長效機制還不健全,突出表現(xiàn)在信用風險依然較高、流動性風險增加等方面。與此同時,在經濟提質換擋過程中,地方政府舉債邏輯及其潛在風險應得到及時正確引導,在降杠桿與支持地方經濟建設方面,要練好平衡術。針對互聯(lián)網金融平臺、交易所等類金融機構潛在的風險,調研組成員認為,其風險不可小覷,特別是涉“網”類金融機構對當?shù)貛淼脑l(fā)性風險雖然較小,風險整體可控,但更為重要的工作,應放在防控外來風險侵擾方面,同時要做好類金融風險的評估工作。

調研組同時表示,對于“兩鏈”(融資鏈、擔保鏈)風險不可掉以輕心。比如目前浙江出險企業(yè)雖同比大幅減少,但絕對數(shù)依然處高位且比年初略呈反彈態(tài)勢,平移貸款二次風險暴露仍在持續(xù)。同時,一些地區(qū)企業(yè)“過度投資”“過度授信”和“過度擔保”等引發(fā)“兩鏈”風險的根源性問題依然存在。而在山西,聯(lián)盛集團債務風險、海鑫集團債務風險、中誠信托兌付風險曾是近年來該省發(fā)生的三起重大金融風險,引起了國務院的高度重視。分析上述案件,推倒風險多米諾的關鍵也是聯(lián)保帶來的巨額債務。

調研組成員表示,在處置風險點時,應堅持頭腦清醒和憂患意識,有效化解擔保鏈、資金鏈風險,同時嚴防非法集資風險蔓延,妥善處理出清“僵尸企業(yè)”和降低銀行業(yè)不良貸款率的關系,有效防控區(qū)域性、系統(tǒng)性金融風險,維護地方金融生態(tài)。