近日有關(guān)銀監(jiān)會(huì)監(jiān)管新規(guī)《商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法》被傳得沸沸揚(yáng)揚(yáng)，雖然有媒體報(bào)道該文已經(jīng)下發(fā)至銀行，但是在近日銀行業(yè)協(xié)會(huì)召開的會(huì)議上，光大銀行資產(chǎn)管理部副總經(jīng)理潘東明確表示，該文尚未在業(yè)內(nèi)進(jìn)行書面征求意見。

而銀監(jiān)會(huì)則表態(tài)，銀監(jiān)會(huì)在對(duì)現(xiàn)行監(jiān)管規(guī)定進(jìn)行系統(tǒng)性梳理整合的基礎(chǔ)上，結(jié)合當(dāng)前銀行理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展出現(xiàn)的新情況和新問題，正在研究制定《商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法》，旨在促進(jìn)理財(cái)業(yè)務(wù)規(guī)范健康、可持續(xù)發(fā)展，有效防范風(fēng)險(xiǎn)。

銀監(jiān)會(huì)表示，辦法目前處于內(nèi)部研究論證和征求意見階段。下一步，銀監(jiān)會(huì)將根據(jù)反饋意見對(duì)辦法做進(jìn)一步修訂完善，并按照相關(guān)程序進(jìn)一步廣泛征求意見，根據(jù)各方意見修改完善后適時(shí)發(fā)布。

解析銀行監(jiān)管思路

潘東表示，雖然市場(chǎng)傳得很熱鬧，但是銀監(jiān)會(huì)目前仍未在行業(yè)內(nèi)下發(fā)書面的征求意見稿，而按照以往情況，銀監(jiān)會(huì)一定是在行業(yè)內(nèi)得到充分反饋，在研究中完善管理辦法，之后才會(huì)進(jìn)行公布。

銀監(jiān)會(huì)則回應(yīng)，銀監(jiān)會(huì)在對(duì)現(xiàn)行監(jiān)管規(guī)定進(jìn)行系統(tǒng)性梳理整合的基礎(chǔ)上，結(jié)合當(dāng)前銀行理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展出現(xiàn)的新情況和新問題，正在研究制定《商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法》。

根據(jù)網(wǎng)傳的《征求意見稿》，新規(guī)對(duì)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)分類管理，禁止發(fā)行分級(jí)產(chǎn)品；銀行理財(cái)業(yè)務(wù)進(jìn)行限制性投資，不得直接或間接投資于本行信貸資產(chǎn)及其受（收）益權(quán)，不得直接或間接投資于本行發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品，不得直接或間接投資于除貨幣市場(chǎng)基金和債券型基金之外的證券投資基金，不得直接或間接投資于境內(nèi)上市公司公開或非公開發(fā)行或交易的股票及其受（收）益權(quán)，不得直接或間接投資于非上市企業(yè)股權(quán)及其受（收）益權(quán)。并作出杠桿控制，要求每只理財(cái)產(chǎn)品的總資產(chǎn)不得超過該理財(cái)產(chǎn)品凈資產(chǎn)的140%。

商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金管理制度。除結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品外的預(yù)期收益率型產(chǎn)品，按其產(chǎn)品管理費(fèi)收入的50%計(jì)提；凈值型理財(cái)產(chǎn)品、結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品和其他理財(cái)產(chǎn)品，按其產(chǎn)品管理費(fèi)收入的10%計(jì)提。風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金余額達(dá)到理財(cái)產(chǎn)品余額的1%時(shí)可以不再提??；風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金使用后低于理財(cái)產(chǎn)品余額1%的，商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)繼續(xù)提取，直至達(dá)到理財(cái)產(chǎn)品余額的1%。

對(duì)此，潘東認(rèn)為，無論出臺(tái)哪個(gè)版本的新規(guī)，但都一定是圍繞行業(yè)內(nèi)的三個(gè)問題，一是嚴(yán)格規(guī)范監(jiān)管，二是打破剛性兌付，三是在市場(chǎng)間建立統(tǒng)一的監(jiān)管思路。從市場(chǎng)傳聞的版本不難看出，其中有基金監(jiān)管框架的延續(xù)。